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受追捧!公司爭相加碼新產量 磷酸鐵鋰價格將飛得更高?

鉅大鋰電  |  點擊量:0  |  2022年02月11日  

十一月,我國三元電池共計裝車5.9GWh,同比上升56.1%,環比上升71.6%;磷酸鐵鋰離子電池共計裝車4.7GWh,同比上升91.4%,環比上升95.5%。1-十一月裝機量為50.66GWh,三元電池同比減少8.1%,鐵鋰離子電池同比新增12.5%,可看出鐵鋰離子電池今年表現是優于三元電池,在乘用車市場占比逐步新增。


數據來源:SMM動力鋰電池聯盟


終端需求旺盛未來磷酸鐵鋰占比份額加大


下半年鐵鋰離子電池的增幅重要來自于配套乘用車型新增。從工信部推薦目錄也可看出,今年新增配套鐵鋰離子電池的乘用車型較去年新增不少,其中暢銷車型比亞迪"漢"和宏光MINI基本,此外十月初TSLA宣布旗下標準續航版Model3都從三元電池轉為鐵鋰離子電池。在多款暢銷車型的帶動下,十一月鐵鋰離子電池裝機量達到4.7GWh,同比上漲91.6%,裝機量占比也從二月的13%上漲至44%。預計十二月在純電動乘用車中占比可達25%。


從往年來看,隨著三元電池的普及,鐵鋰離子電池在乘用車上占比逐年遞減。但隨著2019年補貼退坡后,鐵鋰離子電池成本低、安全性強及電池技術提高等原因,鐵鋰離子電池重回乘用車市場的舞臺,2020年配套鐵鋰離子電池的新車型新增,SMM預計2020年磷酸鐵鋰離子電池在純電動乘用車市場占比可達11%。


長期來看,磷酸鐵鋰離子電池會主導A0級和A00級低端市場。國內非合規低速電動汽車在80萬輛左右,A00級市場可較好解決低速電動汽車合法化問題,可看出未來A00級市場潛力較大。不過由于低端車型帶電量較低,僅有10KWh左右,對鐵鋰離子電池需求量相對較少。此外B、C級車型也會使用鐵鋰離子電池,如比亞迪、TSLA、小鵬汽車等,隨著海外車企TSLA開啟配套鐵鋰離子電池先例后,也不排除未來海外車企大眾、奔馳、奧迪等車企也會開始搭配鐵鋰離子電池降低成本更快進入我國市場。根據比亞迪未來規劃來看,新款車型預計都配套鐵鋰離子電池,而且比亞迪電動汽車單車帶電量較高,因此可進一步推動鐵鋰離子電池裝機量提高。


除了乘用車方面,電動兩輪車市場也是未來的潛力股。目前電動自行車每年產量基本在3000多萬輛,今年鋰電化程度繼續提高,預計全年鋰電化達到25%,明年繼續上升至40%。由于鐵鋰離子電池高安全、循環壽命長、成本低等優勢,逐漸在外賣車、快遞車等市場領域需求新增。未來也會逐步滲透共享電單車、民用市場等,預計明年鐵鋰離子電池在電動汽車市場占比可達50%左右,占據三元及錳酸鋰部分市場份額。


儲能市場方面,國內5G基站今年建設速度超預期,截至2020年十一月底,全國累計開通5G基站近70萬個,預計2020年全年建設超60萬個。


由于5G采用的頻段較高,衍射能力越弱,只能靠提高功率來擴大輻射范圍了。因此5G基站除了宏基站外,還需加入很多微基站,采取"宏站+小站"配合,因為5G基站穿透弱,其總數也會比4G基站高2-3倍。預計將建設5G宏站將達550萬個,5G小站1000萬個。按照5GC-band單站功耗4000W、應急時常3.5h來計算,2020年新建5G基站對電池需求量可達8.4GWh。


此外加上海外風電光伏儲能需求提高,海外三元電池安全隱患問題的頻發,海外儲能市場對鐵鋰離子電池需求也有新增,預計明年海外儲能市場對國內鐵鋰離子電池需求將上升4-5倍左右。


頭部公司加碼布局磷酸鐵鋰


磷酸鐵鋰離子電池憑借低成本、高安全、長壽命的優勢,得到越來越多的應用。而比亞迪、CATL、國軒高科、億緯鋰能等動力鋰電池頭部公司都在拓展磷酸鐵鋰離子電池產量。


比亞迪:十二月二十五日,湖南裕能新能源電池材料股份有限公司已于近日完成增資事項,本次增資價格為3.3419元/股,其中CATL新能源科技股份有限公司、比亞迪股份有限公司等戰略投資者及員工持股平臺等以現金增資,共計增資6.48億元。


CATL:近日,全球電量最大的純電動綠色商用船舶——"長江三峽1"號純電動游輪正式開工。該游輪搭載CATL動力鋰電池,總電量達到7.5MWh,相當于100輛以上純電動汽車的電池容量總和,電池系統由1萬多個CATL高安全磷酸鐵鋰電芯組成。"長江三峽1"號是國家工信部高技術船舶科研示范項目、國家交通運輸部交通強國試點項目,由CATL等公司合作研發。


龍蟠科技:十二月二十五日,龍蟠科技通告稱,貝特瑞和公司共同簽署了《有關收購貝特瑞新材料集團股份有限公司名下磷酸鐵鋰相關資產和業務之框架協議》,龍蟠科技同意在本框架協議簽署之日起7工作日內,向貝特瑞制定銀行賬戶支付3000萬元的誠意金。


德方納米:據內部人士透露,德方納米目前產量利用率已經幾近飽和,正冀望明年一季度能項目達產,料可釋放新增產量3萬噸。"產品價格上漲重要是因為成本推動。今年磷酸鐵鋰公司的毛利率整體比較低。公司目前產量利用率幾近飽和,未來增厚利潤還是要把規模擴上去,目前公司幾個新的產量項目,到明年一季度大概能釋放3萬噸左右。"一位德方納米內部人士表示。


為滿足明年鐵鋰市場高需求,不少鐵鋰材料公司都紛紛擴大磷酸鐵鋰產線,預計明年供需結構將偏緊,前幾年產量過剩情況將有較大好轉。


2021年磷酸鐵鋰價格展望


受到碳酸鋰價格上漲的影響,磷酸鐵鋰價格繼續走高。據SMM調研,自十二月以來,磷酸鐵鋰價格總體呈上漲趨勢,截至十二月三十一日,磷酸鐵鋰(動力型)平均價為3.8萬元/噸,較十二月一日上漲4000元/噸,幅度為9.35%。


SMM碳酸鋰和磷酸鐵鋰平均價


工碳價格漲幅較高,加上磷酸鐵價格也上調,鐵鋰公司供不應求,而年底新能源商用車開始沖量,下游需求較好加上小動力及海外儲能市場需求也繼續新增,總體來看,磷酸鐵鋰價格仍有上漲空間。


今年鐵鋰價格長期在成本價附近震蕩,上半年終端動力市場需求減弱,鐵鋰基本依靠儲能訂單,市場競爭激烈,電池廠降本壓價較大。加上今年上半年碳酸鋰價格處于下行區間,鐵鋰價格直線下降。


四季度碳酸鋰漲幅較高,價格上漲近13000元/噸,加上磷酸鐵因季節原因成本新增,鐵鋰成本壓力加重,考慮到鐵鋰廠本利潤空間較小,鐵鋰公司陸續調價,但因下游電池公司對原料漲價意愿較低,價格上漲傳導至下游速度較慢。鐵鋰價格基本在十一月中下旬及十二月中旬都有調漲。本周由于碳酸鋰價格漲幅過高,鐵鋰公司較難承受成本壓力,紛紛在三十日提前調漲價格,價格上漲3000-4000元/噸。


考慮到2021年終端高需求量疊加供應偏緊引導碳酸鋰價格上漲,此外明年磷酸鐵鋰供應過剩情況好轉,動力、儲能及小動力市場需求增量明顯,SMM預計磷酸鐵鋰價格將繼續上升,漲幅傳導速度或提高。


目前新能源汽車是全球車市的大勢所趨,今年下半年以來越來越多的純電動乘用車搭配磷酸鐵鋰離子電池,SMM預計2021年鐵鋰離子電池在新能源汽車占比為40%-45%。未來我國動力市場中鐵鋰替換三元電池對鈷鋰需求影響有多大?SMM鈷鋰新能源產業鏈年報中針對三元和鐵鋰離子電池應用和性能比較分析、未來發展預測以及2021年磷酸鐵鋰價格展望等方面進行了全面深度的分析和數據論證。


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